L'émission obligataire de 950 millions d'euros de CHEPLAPHARM est un succès

CHEPLAPHARM Arzneimittel GmbH, plateforme pharmaceutique internationale, a obtenu avec succès le refinancement de ses obligations senior garanties à hauteur de 950 millions d'euros, à un taux d'intérêt de 6,750 %. Les fonds serviront à rembourser intégralement deux tranches obligataires arrivant à échéance en 2028, d'une valeur d'environ 750 millions d'euros, et à rembourser partiellement un prêt à terme B arrivant à échéance en 2029. Cette opération allonge la durée de remboursement de l'entreprise.

L'intérêt des investisseurs a été particulièrement fort, entraînant une sursouscription de l'émission obligataire à plusieurs reprises. Initialement prévue à 750 millions d'euros, son montant a été augmenté face à la demande, tandis que le coupon a été ramené à 6,750 %.

Citigroup et Deutsche Bank ont coordonné l'opération, conseillées juridiquement par les cabinets Latham & Watkins et Freshfields LLP pour CHEPLAPHARM et les banques respectivement. Les obligations en euros arriveront à échéance en 2032 et leur émission est prévue pour le 9 février 2026, sous réserve des conditions habituelles.